Kripto ieguldījumu rīki un produkti, kurus regulatori pieņem

Nesenie notikumi ir pierādījuši, ka kriptogrāfijas nozare nogatavojas. Digitālo tirgu pagātnē satricināja neskaitāmas izkrāpšanas. Pēc Ciphertrace, kriptovalūtas izlūkošanas uzņēmums, kriptogrāfijas izkrāpšana un zādzība 2019. gadā varētu sasniegt 4,3 miljardus ASV dolāru. Neskatoties uz šīm izkrāpšanām un zādzībām, kriptogrāfijas nozare nobriest, pateicoties nesenajiem notikumiem.

Iesācējiem apmaiņas novēro sevi. Investoriem tirgus termiņš nozīmē samazinātu transakciju ieguvi, mazumtirdzniecību un tirgus nestabilitāti. Ar pašreizējo altcoin pieplūdumu ir jāuzrauga ieguldītājiem pieejamie ieguldījumu instrumenti. Institucionālo preču un analīzes pakalpojumu sniedzēju sektori īpaši izceļas kā daudzsološi citādi sarežģītā nozarē.

Jauns kriptogrāfisko atvasinājumu produktu vilnis

Kaut arī daži varētu novērtēt nozares briedumu ar šī gada īslaicīgo drošības žetonu uztraukumu, reālā izaugsme ir balstīta uz uzticamu kriptovalūtas produktu veidošanu. Bitcoin atvasinājumi, piemēram, ir piesaistījuši milzīgus apjomus pēc BitMEX un līdzīgu digitālo apmaiņu, piemēram, OKEx piedāvājuma, izrāviena monētu mijmaiņas darījumi. Pat tā, pagātne izziņa par BitMEX ir izvirzījusi gaidāmos atvasināto finanšu instrumentu uzņēmumus atbilstībai normatīvajiem aktiem.

ErisX ir viena no platformām, kuras ir apstiprinājusi Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Tas nozīmē, ka Čikāgā esošā iestāde tagad var nodarboties ar nākotnes līgumiem. Atvasinājumu centrs LedgerX tika arī iztīrīts. Tāpat kā ErisX, platforma tagad var izplatīt nākotnes līgumus pēc tam, kad CFTC ir pateicis apstiprinājumu tās izraudzītajam līgumu tirgus (DCM) licences pieprasījumam. Neaizmirstiet arī par digitālo aktīvu firmu Bakkt; kas nodrošināja hartu atbildības uzticības organizācijas vadīšanai. Pieklājīgi no Ņujorkas štata Finanšu pakalpojumu departamenta, Bakkt izdos bitcoin glabāšanas paketes fiziskām nākotnēm.

Pēc CFTC apstiprinājuma produkti tiek gaidīti 23. septembrī. Šis solis ir piesaistījis dažādus kriptogrāfijas nozares viedokļus. Nesenā Twitter pavediens, tirgus eksperts Skots Melkers paziņoja, ka Bakta fiziskie nākotnes darījumi ne tikai palielinās piekļuvi institucionālajiem fondiem, bet arī bija ilgstošs bullish progress Bitcoin. Ārpus Amerikas Savienoto Valstu robežām atvasinājumu kompānijas, piemēram, FTX pēc sadarbības ar kvantitatīvo apmaiņas aģentūru gūst ievērojamus panākumus Alameda pētījumi un maksājumu risinājumi, piemēram, Circle.

BitMEX ir bijis uzmanības centrā pēc baumām par CFTC izmeklēšanu par platformas pieejamību ASV tirgotājiem. Tā kā CFTC kontrolē atvasinātos finanšu instrumentus ASV, BitMEX jāreģistrējas regulatorā, lai amerikāņi varētu tirgoties ar nākotnes līgumiem savā valstī. Kriptogrāfijas analītiķis Nouriel Roubini pat uzrunāja BitMEX ar apgalvojumi par sistemātisku nelikumību. Roubini, redzot, ka BitMEX sola gandrīz simtkārtīgu sviras efektu, uzskata, ka šis skaitlis ir pārāk augsts un pakļauj lietotājus nevaldāmam riskam.

Investoru paplašināšanās vide

Progresija nebeidzas ar atvasinājumu paketēm. Ņemiet piemēru ar Ethereum atbalstītu kriptogrāfijas pakalpojumu Morfora. Jau vērtējot, šī platforma nodrošina neierobežotu likviditāti un ļauj tirgoties bez maksas. Šādi rīkojoties, Morpher mazina plaisu starp kriptogrāfijas aktīviem un parastajiem finanšu instrumentiem, piemēram, obligācijām un akcijām. Vairumā gadījumu šīs vienības tiek konsolidētas, izmantojot tādas metodes kā virtuālo aktīvu iekļaušana izveidotajās tirdzniecības platformās, kā arī administratīvie uzlabojumi marķētiem īpašumiem un ETF.

Bet šīs metodes ne vienmēr ir efektīvas. Lai gan tie varētu mazināt ienākšanas barjeras, fakts paliek fakts tokenizētie aktīvi tomēr ir vērtspapīri, un tos vada tie paši noteikumi un maksas starpnieki. Tātad, kā mēs integrējam kriptogrāfijas aktīvus ar galvenajiem finanšu rīkiem? Morpher ierosina virtualizēt tirdzniecības procesu ar Ethereum blokķēdes tīkliem. Deniss Bikovs, Morpher COO apgalvo, ka nozare ir piepildīta ar brokeriem, kas par nežēlīgiem pakalpojumiem pieprasa nežēlīgas maksas.

Pēc Bikova domām, ideālam tirgum nav šķēršļu starp ieguldītāju un viņa preci, tam ir nulle tirdzniecības maksas un tas visu laiku uztur likviditāti. Morferas izpilddirektors Martins Froehlers apraksta pakalpojumu kā aizstājējs Ethereum atbalstītajiem indeksu fondiem, digitālajām biržām un brokeriem. Kam bija grūtības izmantot pašreizējās finanšu sistēmas, organizācijas dibinātāji pārgāja uz blokķēdi, lai uzlabotu piekļuvi investīciju ainavai. Šī iniciatīva piesaistīja investīciju ģēnija Tima Drapera uzmanību, kurš ar savas korporācijas Draper Associates starpniecību meklēja izgudrojošus kriptogrāfijas jaunuzņēmumus. The saderināšanās nopelnīta Morpher 1,25 miljoni ASV dolāru 2019. gada janvārī.

Nozare ietver arī pārredzamību. Tas izpaužas kā uzlabota tirgus metrika, detalizēti pētījumu dzinēji un veikalu analīzes paketes. CoinMetrics, piemēram, ir kļuvis par atjautīgu kartēšanas instrumentu nozares ekspertiem, piemēram, Adaptive Fund vadošajam pētniekam Deividam Puellam, kurš uz to regulāri atsaucas. Tās iknedēļas biļetenos publicētie ziņojumi ir noderīgi, lai prognozētu tirgus tendences. Viens šāds paziņojums izraisīja lielu troksni pēc tam, kad tas atklāja Ripple blokķēdes maksājumu neatbilstības. Saskaņā ar analīzi publiskotie skaitļi neatbilda skaitļiem, kas ir XRP reģistros.

Uzņēmēji uzrauga arī tādus pakalpojumus kā CoinMetrics. Pirmkārt, tehnoloģiju uzņēmuma Digital Assets Data paveikts a 3,2 miljonu dolāru finansēšanas kārta, pateicoties tādām firmām kā Ziemeļu sala. Līdzīgi arī ziņu zāles kriptogrāfijas instruktāža saņēma 2 miljonus dolāru finansējums 2018. gadā, pateicoties tādām organizācijām kā Fenbushi Capital, kā arī DHVC. Finansēšanas kārta notika pirms aģentūra atbrīvoja Simetri – institucionālu preci, kas nodarbojas ar kriptogrāfijas nozares vienkāršošanu.

Pēdējās domas

Normatīvā noteiktība radīsies tikai pēc tam, kad tiks pilnveidota iestāžu iestāšanās. Pagaidām ieguldītājiem un analītiķiem pieejamie ieguldījumu instrumenti joprojām ir vienlīdz efektīvi, novērtējot tirgus progresu. Lieki piebilst, ka kriptogrāfijas ainava ir gājusi garu ceļu un nākotnē paredzēta pārrāvumiem.

Piedāvātais attēls, izmantojot BigStock.